Question: Using the template , estimate term structure and plot the yield curve. Then, price the given bond within the estimated term structure. Bond Price Maturity
Using the template
, estimate term structure and plot the yield curve. Then, price the given bond within the estimated term structure.
| Bond | Price | Maturity | Annual coupon rate | |||||||||||||||||||
| 1 | 89.57 | 1 | 2.0% | |||||||||||||||||||
| 2 | 90.34 | 2 | 2.5% | |||||||||||||||||||
| 3 | 91.68 | 3 | 3.0% | |||||||||||||||||||
| 4 | 92.27 | 4 | 3.5% | |||||||||||||||||||
| 5 | 92.87 | 5 | 4.0% | |||||||||||||||||||
| 6 | 93.13 | 6 | 4.5% | |||||||||||||||||||
| 7 | 93.78 | 7 | 5.0% | |||||||||||||||||||
| 8 | 94.67 | 8 | 5.5% | |||||||||||||||||||
| 9 | 95.86 | 9 | 6.0% | |||||||||||||||||||
| 10 | 96.08 | 10 | 6.5% | |||||||||||||||||||
| 11 | 96.87 | 11 | 7.0% | |||||||||||||||||||
| 12 | 99.44 | 12 | 7.5% | |||||||||||||||||||
| 13 | 102.89 | 13 | 8.0% | |||||||||||||||||||
| 14 | 106.83 | 14 | 8.5% | |||||||||||||||||||
| 15 | 110.00 | 15 | 9.0% | |||||||||||||||||||
| Time --> | 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | ||||||
| New bond | ??? | 3 | 3 | 3 | 3 | 103 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||||
| Price |
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